某上市銀行有關人士表示，現在仍有很多行業的小微企業貸款都類似上海鋼貿一樣采用聯保制，一旦該行業景氣度快速下滑，銀行的資產損失將難以避免

　　本報記者 張 歆

　　作為商業銀行不良貸款的重要“推手”，上海鋼貿的黑洞究竟有多大。目前還不得而知。不過，有一組數字或許可以揭示冰山的一角：從2月24日到3月24日的一個月內，逾130件相關訴訟即將于上海法院開庭，某國有大行平均每天1.6件;一家股份制銀行的批發和零售業的不良貸款率接近3%(主要受鋼貿、光伏、造船等制造業拖累);另一家股份制銀行受鋼貿行業影響，關注類貸款增長較快，也就是說，其不良貸款還沒有充分暴露，未來不良貸款率還可能有所上升。

　　上海28天130件涉及

　　鋼貿貸款案件待審

　　記者根據上海法院網開庭公告大致統計發現，未來一個月內(2月24日-3月24日)以銀行為原告，鋼貿公司為被告的案件逾130件，案由全部是金融借款合同糾紛。

　　此外，另有以5件銀行為被告、鋼貿企業為原告的案件，案由則全部是案外人執行異議之訴。

　　在以銀行為原告且涉及鋼貿企業的逾130件案件中，某國有大行一家就占據了34件，平均每天1.6件(2月24日-3月24日期間共計21個工作日);

　　一家股份制銀行去年中期批發和零售業的不良貸款率接近3%、制造業的不良貸款率也高達1.4%，該銀行在去年半年報中明確表示，“是鋼材建材等商品價格下跌，企業資金流動性降低，資金占用增加等，導致鋼鐵、鋼貿、棉紡、造船、光伏、建材、機械制造等行業普遍陷入困境，同時導致經營此類商品的批發零售企業銷售困難”。

　　另一家股份制銀行受鋼貿行業影響，關注類貸款增長較快，也就是說，其不良貸款很可能還沒有充分暴露，未來不良貸款率還可能有所上升，而截至去年中期該行的不良貸款率已經逼近1%。

　　僅上述逾130件案件涉及的商業銀行就達到了15家，包括國有大行、股份制商業銀行和城商行，而這僅僅是未來一個月里銀行對于鋼貿業不良貸款清收工作的一個側面。

　　銀監會日前披露的數據顯示，截至2013年12月末，商業銀行不良貸款余額5921億元，比2013年年初增加993億元，不良貸款率為1%，比2013年年初上升0.05個百分點。有部分業內人士看法比較悲觀，并認為隨著鋼貿等相關行業貸款到期及司法程序結束，商業銀行不良貸款率或將持續上升，剩下的僅僅是究竟會上升多少的問題。

　　多米諾骨牌

　　是如何擺成的

　　被鋼貿業借貸危機殃及的不僅僅是商業銀行，今年以來上市公司新日恒力(600165,股吧)連續發布公告，稱該公司實際控制人肖家守持有的上市公司全部股權先后遭遇法院查封、凍結、輪候凍結。

　　肖家守素有“上海鋼貿大王”之稱，　2月13日，肖家守首次通過新日恒力公告對外發聲，表示目前正全力與欠款人積極協商，督促其盡快償還銀行貸款，以便能盡快辦理公司股份凍結解凍手續。新日恒力也在公告中預警，“公司面臨實際控制人可能發生變更的風險。”

　　那么，鋼貿行業的擔保鏈究竟是如何鑄就的呢?

　　由于鋼貿是典型的資金密集型產業，而小型鋼貿企業都是家族式管理，財務報表不規范，很難直接從銀行獲得融資，因此過去貸款的難度一直較高。

　　為解決小型鋼貿企業融資難問題，商業銀行推出了聯保互保的融資模式，到2009年這一融資模式達到頂峰，其后問題漸漸開始顯現。

　　當時在銀行看來，這種聯保互保的創新業務模式打破了過去“抵押物崇拜”的靜態產品設計理念，但現在看來，沒有抵押的小微貸款確實還需要更高難度的風險控制設計。在遇到經濟下行風險時，無論是產業鏈金融、聯保互保還是商圈金融，失去了抵押物的支撐，都可能在聯保的規則下面臨發生多米諾骨牌式坍塌的風險，銀行必須在風控下做更充分的準備。

　　某上市銀行有關人士對本報記者表示，現在仍有很多行業的小微企業貸款類似上海鋼貿一樣采用聯保制，一旦該行業景氣度快速下滑，銀行的資產損失將是難以挽回的。

　　即使是部分有抵押物的貸款，由于銀行監督的缺失，暴露出來的風險也不小。“反復質押是鋼貿行業的主要風險之一”，一位曾從事鋼鐵業分析工作的有關人士對記者表示，如果鋼貿企業在多家銀行抵押，該企業將獲得更多的信貸額度，這樣就會出現抵押品的真空狀態。一旦企業資金鏈出現問題，銀行信貸風險同樣存在。

　　據悉，在實際操作中，很多銀行都沒有委托第三方監管公司對抵押物進行時點監管，頂多就抽查一下，鋼貿商就想辦法應付一下。此前曾有媒體報道稱，鋼材的重復質押總額最高時超過社會庫存近3倍。

　　此外，有數據顯示，截至2011年，全國鋼材貿易貸款1.89萬億元，同期全國貸款總額54萬億元，鋼材貿易貸款在當時整個銀行貸款中的比例達到3.5%。也就是說，其規模至少相當于銀行制造業貸款的十分之一，在部分銀行其占比可能會更高。